Bibliotheek inhoud
ChartNet Indicatoren
ChartNet Indicatoren
- Accumulation/Distribution
- ADX
- Aroon
- Average True Range
- Bollinger (op koers)
- Bollinger BandWidth
- CCI
- Chaikin Money Flow
- Chaikin Oscillator
- Chande Momentum Osc.
- DEMA (op koers)
- Detrended Price Osc
- DI
- Ease Of Movement
- Elder Ray
- Envelopes (op koers)
- Force Index
- Historic Volatility
- Ichimoku (op koers)
- MACD
- Momentum
- Money Flow Index
- Moving Averages
- Moving Average Ribbon
- Negative Volume Index
- OBV
- Parabolic Sar (op koers)
- Pivot Points (op koers)
- Positive Volume Index
- Price Osc.
- Price Rate of Change
- Price Volume Trend
- RSI
- Standaard Deviatie
- Stochastic
- Supertrend (op koers)
- TEMA (op koers)
- TRIX
- Chaikin's Volatility
- Volume
- Volume Oscillator
- Volume per koers
- Volume Rate of Change
- Williams %R
- Williams Acc. Distribution
- ZigZag
Chaikin Money Flow (CMF)
Soort : Oscillator
Maker : Marc Chaikin
Omschrijving
De Chaikin Money Flow (CMF) indicator is van dezelfde maker als de Accumulation / Distribution indicator. De CMF indicator wordt berekend uit de dagelijkse veranderingen van de A/D lijn. De basisgedachte achter de A/D lijn is dat de mate van koop danwel verkoopdruk wordt bepaald door de plaats van de slotkoers tov de hoog/laag range van die periode. Als een aandeel in de bovenste helft van de hoog/laag range sluit dan hebben de kopers intraday de overhand gehad over de verkopers en vice versa. De CMF telt alle dagelijkse wijzigingen van de A/D lijn bijelkaar op en deelt deze door het cumulatieve volume in periode(n). De uitkomst is de CMF indicator.
Helaas is het sterke punt van deze indicator ook direct zijn zwakte omdat de CMF totaal geen rekening houdt met GAPS. Een aandeel dat 10% hoger opent en op het laagste punt van de dag sluit met hoog volume, zeg met een plus van 8% wordt door de CMF en de A/D lijn als een zeer overheersende negatieve waarde meegeteld en dat geeft zwakkere signalen.
De Chaikin Money Flow is derhalve niet geschikt om direct op te handelen. Deze indicator dient altijd gebruikt te worden in samenspraak met andere indicatoren.
Signalen
De signalen zijn niet eenduidig maar gaan uit van de volgende drie principes :
1) Als de CMF een langere periode aan een bepaalde kant van de nullijn beweegt dan bevestigt dat de trend. Als de CMF bijvoorbeeld een langere tijd boven 0 beweegt dan is de money flow Bullish. Er stroomt geld in de markt. Korte swings (in een daggrafiek, bijv korter dan 2 weken) moeten worden gezien als valse blips op de radar.
2) De waarde van de CMF is ook van belang. Een waarde tussen 0 en 0,1 moet gezien worden als licht bullish. Een waarde boven 0,1 is Bullish en een waarde boven 0,25 is zeer bullish. De trend is dan vrijwel zeker opwaarts gericht en nieuw geld komt in grote stromen de markt op.
3) Divergenties; Toppen in de koers en lagere toppen in de CMF leveren een negatief signaal op. Lagere bodems in de koers en hogere bodems in de CMF geven juist een positief signaal af.
Deze principes dient u dus naar eigen inzicht toe te passen op de grafiek. In onderstaande grafiek zien we (tussen feb en juni) een lange periode boven 0 met waarden boven 0,25 die de uptrend bevestigen. Aan het einde zien we een kleine negatieve divergentie. Daarna is een lange periode van de CMF onder 0 zichtbaar, de dalende trend wordt bevestigd met zelfs waarden onder de -0,25. Geld stroomt in grote hoeveelheden uit het aandeel.
Afbeelding 1 : Chaikin Money Flow indicator in Arcelor Mittal
Berekening Chaikin Money Flow
De CMF is grotendeels gebaseerd op de Accumulation/Distribution Line formule. De CMF over 21 perioden wordt als volgt berekend :
CMF = SOM van alle afzonderlijke A/D waarden van alle 21 perioden gedeeld door SOM van alle afzonderlijke volumes van deze 21 perioden.
A/D waarde = (CLV * Volume deze periode) waarbij :
CLV = ((slotkoers - laagste koers) - (hoogste koers - slotkoers)) / (hoogste koers - laagste koers)
De Chaikin Money Flow in ChartNet
In ChartNet is de Chaikin Money Flow indicatorlijn zwart getekend. Tussen de indicatorlijn en de hulplijn op 0 is een kleurzone gebruikt. De standaard parameter waarde is 21.
Afbeelding 2 : Instelling Chaikin Money Flow in ChartNet
Test de Chaikin Money Flow, probeer het uit met een gratis en vrijblijvend proefabonnement
Soort : Oscillator
Maker : Marc Chaikin
Omschrijving
De Chaikin Money Flow (CMF) indicator is van dezelfde maker als de Accumulation / Distribution indicator. De CMF indicator wordt berekend uit de dagelijkse veranderingen van de A/D lijn. De basisgedachte achter de A/D lijn is dat de mate van koop danwel verkoopdruk wordt bepaald door de plaats van de slotkoers tov de hoog/laag range van die periode. Als een aandeel in de bovenste helft van de hoog/laag range sluit dan hebben de kopers intraday de overhand gehad over de verkopers en vice versa. De CMF telt alle dagelijkse wijzigingen van de A/D lijn bijelkaar op en deelt deze door het cumulatieve volume in periode(n). De uitkomst is de CMF indicator.
Helaas is het sterke punt van deze indicator ook direct zijn zwakte omdat de CMF totaal geen rekening houdt met GAPS. Een aandeel dat 10% hoger opent en op het laagste punt van de dag sluit met hoog volume, zeg met een plus van 8% wordt door de CMF en de A/D lijn als een zeer overheersende negatieve waarde meegeteld en dat geeft zwakkere signalen.
De Chaikin Money Flow is derhalve niet geschikt om direct op te handelen. Deze indicator dient altijd gebruikt te worden in samenspraak met andere indicatoren.
Signalen
De signalen zijn niet eenduidig maar gaan uit van de volgende drie principes :
1) Als de CMF een langere periode aan een bepaalde kant van de nullijn beweegt dan bevestigt dat de trend. Als de CMF bijvoorbeeld een langere tijd boven 0 beweegt dan is de money flow Bullish. Er stroomt geld in de markt. Korte swings (in een daggrafiek, bijv korter dan 2 weken) moeten worden gezien als valse blips op de radar.
2) De waarde van de CMF is ook van belang. Een waarde tussen 0 en 0,1 moet gezien worden als licht bullish. Een waarde boven 0,1 is Bullish en een waarde boven 0,25 is zeer bullish. De trend is dan vrijwel zeker opwaarts gericht en nieuw geld komt in grote stromen de markt op.
3) Divergenties; Toppen in de koers en lagere toppen in de CMF leveren een negatief signaal op. Lagere bodems in de koers en hogere bodems in de CMF geven juist een positief signaal af.
Deze principes dient u dus naar eigen inzicht toe te passen op de grafiek. In onderstaande grafiek zien we (tussen feb en juni) een lange periode boven 0 met waarden boven 0,25 die de uptrend bevestigen. Aan het einde zien we een kleine negatieve divergentie. Daarna is een lange periode van de CMF onder 0 zichtbaar, de dalende trend wordt bevestigd met zelfs waarden onder de -0,25. Geld stroomt in grote hoeveelheden uit het aandeel.
Afbeelding 1 : Chaikin Money Flow indicator in Arcelor Mittal
Berekening Chaikin Money Flow
De CMF is grotendeels gebaseerd op de Accumulation/Distribution Line formule. De CMF over 21 perioden wordt als volgt berekend :
CMF = SOM van alle afzonderlijke A/D waarden van alle 21 perioden gedeeld door SOM van alle afzonderlijke volumes van deze 21 perioden.
A/D waarde = (CLV * Volume deze periode) waarbij :
CLV = ((slotkoers - laagste koers) - (hoogste koers - slotkoers)) / (hoogste koers - laagste koers)
De Chaikin Money Flow in ChartNet
In ChartNet is de Chaikin Money Flow indicatorlijn zwart getekend. Tussen de indicatorlijn en de hulplijn op 0 is een kleurzone gebruikt. De standaard parameter waarde is 21.
Afbeelding 2 : Instelling Chaikin Money Flow in ChartNet
Test de Chaikin Money Flow, probeer het uit met een gratis en vrijblijvend proefabonnement